Lo studio Alessandro Busnelli si avvale di professionisti altamente specializzati nella gestione dei portafogli e nel risk management, così da fornire una consulenza finanziaria personalizzata in grado di soddisfare ogni obiettivo ed esigenza.

La costruzione del portafoglio è un’attività focalizzata sul profilo dell’investitore. Non esiste un portafoglio adatto a tutti poiché ogni investitore ha obbiettivi finanziari, ottica temporale e propensione al rischio unici.

Il nostro metodo di gestione ambisce a massimizzare il rendimento sostenendo il minimo rischio, con l’obiettivo di ottenere un risultato positivo indipendentemente dall’andamento dei mercati.

Nella costruzione del portafoglio e più nello specifico nella scelta di ogni singolo titolo vengono presi in considerazione i seguenti fattori:

Profilo dell’investitore:

• Esigenze economiche (protezione del capitale dall’inflazione, ottenimento di un reddito aggiuntivo attraverso cedole e dividendi, incremento del capitale, compensazione minusvalenze pregresse)
• Orizzonte temporale (breve, medio, lungo termine)
• Propensione al rischio (capacità di sopportare oscillazioni negative del patrimonio).

Variabili macroeconomiche:

• Politiche delle Banche Centrali
• Livello dei tassi di interesse
• Crescita economica degli Stati

Fondamentali degli emittenti:

• Solidità patrimoniale
• Redditività
• Prospettive future

Analisi tecnica:

• analizzando graficamente l’andamento del prezzo di un mercato o di un titolo è possibile individuare delle figure che si ripetono costantemente; comprare quando si verifica una di queste figure permette di aumentare le probabilità statistiche di successo di quell’operazione.

Le classi di attività in cui viene investito il capitale sono: titoli di Stato, obbligazioni societarie investment grade, obbligazioni societarie ad alto rendimento, obbligazioni legate all’inflazione, obbligazioni bancarie, azioni europee e americane, azioni value e growth, valute, materie prime (metalli preziosi, metalli industriali, energia) e immobili.

La nostra Asset Allocation, processo nel quale si selezionano le classi di attività e le rispettive percentuali da includere nel portafoglio, è determinata sia dalle condizioni socio-economiche dell’investitore che dalle condizioni del mercato. In altre parole, la nostra strategia di investimento mira a bilanciare il rischio e il rendimento ripartendo le attività di un portafoglio in base agli obiettivi, tolleranza al rischio e orizzonte temporale dell’investitore.

L’asset allocation strategica, ossia la strategia di medio lungo termine, di Busnelli & Associati prevede le seguenti operazioni:

• Investimenti in Etf obbligazionari ad alto rendimento, per assicurarsi un rendimento certo e un consistente flusso cedolare; un vero e proprio reddito aggiuntivo.
• Investimenti nel mercato azionario, per sfruttare titoli sottovalutati che possono moltiplicare il loro valore nel medio-lungo periodo e titoli molto forti in continua crescita.

L’asset allocation tattica, ovvero l’allocazione basata su un orizzonte di breve termine, di Busnelli & Associati prevede le seguenti operazioni:

• Investimenti in obbligazioni sottovalutate dal mercato, che hanno ottime possibilità di tornare in breve tempo al loro valore corretto.
• Una parte azionaria con ottica di breve periodo, per sfruttare i movimenti del mercato.

• Il portafoglio non viene lasciato fermo per mesi in balia degli eventi, c’è un continuo processo di allineamento del portafoglio ai nuovi scenari di mercato, incrementando o diminuendo il peso degli asset più rischiosi.
• Vengono effettuate operazioni per cogliere le opportunità che il mercato continuamente offre.
• Si esce tempestivamente dal mercato quando la situazione non è favorevole.

Gli strumenti utilizzati sono obbligazioni, azioni, ETF e ETC. Questi ultimi condividono le seguenti caratteristiche:

• sono i più efficienti dal punto di vista dei costi
• presentano il miglior rapporto rischio/rendimento
• sono quotati sui mercati regolamentati e hanno un prezzo ufficiale
• sono liquidabili in qualsiasi momento senza penali (a differenza di molti prodotti bancari)

Il controllo del rischio è un elemento fondamentale nella gestione di un portafoglio e si esplica in:

• un’adeguata diversificazione, ovvero ripartire il capitale su diverse asset class, su diversi emittenti, su diverse valute, per limitare le oscillazioni del portafoglio e gli attacchi speculativi su particolari asset class.
• controllo quotidiano del portafoglio e dei rischi di ogni strumento
• operatività tempestiva per ridurre al minimo la consistenza delle perdite in scenari di mercato sfavorevoli
• utilizzo dello stop loss nel trading azionario

 

Per approfondire le caratteristiche del nostro metodo di gestione, fissate un appuntamento senza impegno.